8इन्वेस्ट की सेवा के साथ सरकारी बॉन्ड का व्यापार करें

सरकारी बॉन्ड ऋण-आधारित वित्तीय साधन हैं। हालाँकि, यह ऋण नहीं है जो आप लेते हैं - यह सरकारी ऋण है। सरकारी बॉन्ड इस तरह काम करते हैं: सरकार को बुनियादी ढांचे के विकास और विकास, और अन्य व्यापक आर्थिक परियोजनाओं जैसे बड़े खर्चों के लिए धन की आवश्यकता होती है। यह जनता को ऋण साधन बेचता है - बॉन्ड - और आपके लाभ के लिए प्रीमियम जोड़ता है। यह सरकारी बॉन्ड पर दिया जाने वाला ब्याज है। ब्याज दर पहले से ही ज्ञात है, जो इसे कम उपज पर एक स्थिर और सुरक्षित निवेश विकल्प बनाता है।
सरकारी बॉन्ड को लंबी अवधि के लिए सरकार को दिए गए ऋण के रूप में सोचें। आप जिस सरकार को अपना पैसा उधार दे रहे हैं, उसके आधार पर, सरकारी बॉन्ड आमतौर पर उपलब्ध सुरक्षित निवेश विकल्पों में से एक हैं। यह संभावना नहीं है कि उदाहरण के लिए फेडरल रिजर्व बैंक अपने ऋणों को चुकाने के अपने दायित्व को पूरा नहीं करेगा। सरकारी बॉन्ड के साथ, एक कूपन होता है - जो ब्याज के लिए नामकरण है। यह निश्चित-ब्याज वाला वित्तीय साधन निवेशकों के लिए एक सुरक्षित विकल्प है। यदि आप विदेशी मुद्रा, क्रिप्टोकरेंसी, कमोडिटीज, इंडेक्स, स्टॉक या ETF की अस्थिरता से निपटना नहीं चाहते हैं, तो बॉन्ड एक सुरक्षित विकल्प हैं।
एक बार जब आपका बॉन्ड 1 वर्ष, 5 वर्ष, 10 वर्ष, 20 वर्ष या 30 वर्ष + में परिपक्व हो जाता है, तो आपको अपनी मूल राशि + संचित वार्षिक कूपन वापस मिल जाएंगे। उदाहरण के लिए, ट्रेजरी बॉन्ड पर विचार करें। ये वित्तीय साधन बॉन्डधारकों को अर्ध-वार्षिक निश्चित ब्याज भुगतान करते हैं। ये ऋण साधन राज्य और स्थानीय कराधान से मुक्त हैं, लेकिन आपको प्राप्त ब्याज पर संघीय कराधान का भुगतान करना होगा। हाल ही में, अमेरिकी सरकार ने अमेरिका में बेहद कम ब्याज दरों का पूरा लाभ उठाने के लिए 20-वर्षीय बॉन्ड जारी करना शुरू किया। इससे सरकार को दरें बढ़ने से पहले सस्ते में पैसे उधार लेने में मदद मिलती है।
यदि आप अमेरिकी ट्रेजरी बॉन्ड का व्यापार करना चाहते हैं, तो एक आधिकारिक एक्सचेंज है - TreasuryDirect.gov। यह एक जटिल प्रक्रिया हो सकती है जिसके लिए व्यक्तिगत जानकारी दर्ज करने और गहन विश्लेषण करने की आवश्यकता होती है क्योंकि यह स्पष्ट नहीं है कि कौन से विकल्प सबसे अच्छे हैं, या आप उनसे कैसे लाभ उठा सकते हैं। उदाहरण के लिए, सीरीज ईई बचत बॉन्ड और सीरीज 1 बचत बॉन्ड हैं। आजकल, सभी अमेरिकी सरकारी बॉन्ड इलेक्ट्रॉनिक रूप से जारी किए जाते हैं - अब कोई नया पेपर बॉन्ड नहीं बेचा जा रहा है। डीलरों, दलालों और बैंकों के माध्यम से भी इन बांडों को खरीदना संभव है, लेकिन हो सकता है कि आपको वह बांड न मिले जिसे आपने चुना था, या बांड का मूल्य आपकी अपेक्षा से कम हो सकता है।

बांड कूपन दर क्या है?

याद रखें कि कूपन दर सरकार द्वारा बांड धारक को दी जाने वाली ब्याज दर को संदर्भित करती है। यदि बांड की अर्ध-वार्षिक कूपन दर है, तो इसका मतलब है कि वर्ष के लिए पूर्ण कूपन दर का भुगतान दो किस्तों में किया जाएगा। उदाहरण के लिए, यदि 2% कूपन दर है, तो $1000 का बांड प्रति वर्ष $20 ब्याज देगा, या अर्ध-वार्षिक रूप से दो किस्तों में $10 देगा। स्पष्ट रूप से, ब्याज की ये दरें फॉरेक्स CFDs, कमोडिटी CFDs, स्टॉक CFDs, या ETF CFDs के साथ उत्पन्न होने वाली उपज की तुलना में बहुत आकर्षक नहीं हैं। आपके निवेश पोर्टफोलियो के हिस्से के रूप में बांड खरीदने और रखने का लाभ यह है कि वे स्थिरता प्रदान करते हैं। ऐसा कोई तरीका नहीं है कि बांड की उपज आपको दी जाने वाली राशि से कम हो क्योंकि कूपन दर तय है। TreasuryDirect.gov से भुगतान सीधे आपके बैंक खाते में किए जाते हैं।
एक उथल-पुथल भरी दुनिया में जहां भविष्य की उपज के बारे में बहुत कम निश्चितता है, बांड एक हद तक स्थिरता प्रदान करते हैं। बांड के साथ यह एक आकार सभी के लिए फिट बैठता है नीति नहीं है। अलग-अलग देशों में अलग-अलग तरह के बॉन्ड होते हैं। संयुक्त राज्य अमेरिका में, बॉन्ड को ट्रेजरी के नाम से जाना जाता है। उनकी समाप्ति तिथि अलग-अलग होती है, कुछ 1 साल से कम समय में समाप्त हो जाते हैं (टी-बिल), अन्य 1-10 साल के बीच समाप्त हो जाते हैं (टी-नोट्स), और अन्य 10 साल से ज़्यादा समय में समाप्त हो जाते हैं। यूनाइटेड किंगडम में, बॉन्ड को गिल्ट के नाम से जाना जाता है।

मैं सरकारी बांड का व्यापार कैसे करूँ?

किसी भी वित्तीय साधन की तरह, बॉन्ड को खरीदा और बेचा जा सकता है। जिन निवेशकों के पास पहले से ही बॉन्ड हैं और वे उस पूंजी का उपयोग अधिक आकर्षक विकल्पों पर करना पसंद करेंगे, वे आमतौर पर अपने बॉन्ड को छूट पर बेचते हैं। बॉन्ड के खरीदार को रिडेम्प्शन + ब्याज पर बॉन्ड का पूरा मूल्य (मूलधन) वापस मिलता है, इसलिए खरीदार के लिए छूट वाला बॉन्ड खरीदना आकर्षक होता है।
स्वाभाविक रूप से, नए खरीदार के लिए यील्ड अधिक आकर्षक है क्योंकि उन्हें उसी निश्चित ब्याज दर पर बॉन्ड सस्ते में मिल रहा है। कभी-कभी, बॉन्ड को प्रीमियम पर ट्रेड किया जाता है, जहाँ नया खरीदार समान, निश्चित ब्याज दर पाने के लिए मूल खरीदार से अधिक भुगतान करता है।
अगर यह सब थोड़ा भ्रमित करने वाला लगता है, तो एक और विकल्प है। आप 8Invest पर बॉन्ड CFD का ट्रेड कर सकते हैं। हमारा शक्तिशाली ट्रेडिंग प्लेटफ़ॉर्म - WebTrader - PC, Mac और मोबाइल डिवाइस पर पंजीकृत व्यापारियों के लिए आसानी से उपलब्ध है। बॉन्ड CFD पारंपरिक बॉन्ड के लिए एक पूरी तरह से अलग विकल्प है। एक बात के लिए, CFD एक व्युत्पन्न है - यह बाजारों में बॉन्ड की कीमत को ट्रैक करता है। आप
वास्तव में उस बॉन्ड को नहीं खरीद रहे हैं जो बाद में परिपक्व होने वाला है, और मूलधन + ब्याज का भुगतान कर रहे हैं। आप जो खरीद रहे हैं वह एक अनुबंध है जो बाज़ार में बांडों की कीमतों में होने वाले उतार-चढ़ाव पर नज़र रखता है।

दूसरे शब्दों में कहें तो, बॉन्ड CFD के साथ आप अंतर्निहित वित्तीय साधन के मूल्य आंदोलनों (ऊपर या नीचे) पर सट्टा लगा रहे हैं। इस मामले में, यह प्रश्न में विशिष्ट बॉन्ड है। 8Invest.com पर हम आपके लिए सट्टा लगाने के लिए लोकप्रिय बॉन्ड की एक विस्तृत श्रृंखला प्रदान करते हैं। इनमें निम्नलिखित शामिल हैं:

• यूएस 5Y टी-नोट - यूएस 5-वर्षीय ट्रेजरी नोट
• 10Y यूरो बंड – 10-वर्षीय यूरो बंड
• गिल्ट लॉन्ग गवर्नमेंट - यूके गिल्ट लॉन्ग गवर्नमेंट बॉन्ड
• यूएस 10Y टी-नोट - यूएस 10-वर्षीय ट्रेजरी नोट
• यूएस 30Y टी-नोट - यूएस 30-वर्षीय ट्रेजरी नोट

जब आप 8Invest पर US 5Y T-Note का व्यापार करते हैं, तो आपको कई अलग-अलग तत्व दिखाई देंगे। इनमें प्रति यूनिट स्प्रेड शामिल है जो खरीद मूल्य और बिक्री मूल्य के बीच का अंतर है, स्प्रेड प्रतिशत, रखरखाव मार्जिन और उत्तोलन। 5Y T-Note और 8Invest के माध्यम से उपलब्ध सभी अन्य बॉन्ड के साथ समाप्ति तिथियाँ जुड़ी हुई हैं। ये आपको लागत और एक विंडो प्रदान करते हैं जिसके भीतर व्यापार करना है।

आप बांड सीएफडी का व्यापार कैसे करते हैं?

बॉन्ड का व्यापार करने के दो तरीके हैं - खरीदें या बेचें। यदि आप बॉन्ड के भविष्य के मूल्य के बारे में आशावादी हैं, तो आप बॉन्ड पर लॉन्ग जाएंगे और इसे खरीदेंगे। इसका मतलब है कि आप तेजी में हैं। यदि आप बॉन्ड के भविष्य के मूल्य के बारे में निराशावादी हैं, तो आप बॉन्ड पर शॉर्ट जाएंगे और इसे बेच देंगे। इसका मतलब है कि आप मंदी में हैं।
आपका आकलन किस हद तक सही साबित होता है, यह आपके लाभ या हानि को निर्धारित करता है। मान लें कि आप वर्तमान में मूल्य वृद्धि की उम्मीद में एक बॉन्ड, शायद एक यूएस 5Y टी-नोट खरीदते हैं। यदि बॉन्ड का भविष्य का मूल्य वर्तमान मूल्य से अधिक है, तो अंतर आपका लाभ है। यह एक मानक कम खरीदें और अधिक बेचें प्रतिमान है।
यदि दूसरी ओर, आप बॉन्ड के भविष्य के मूल्य में कमी की उम्मीद करते हैं, तो आप बॉन्ड को अभी बेच देते हैं और भविष्य में इसे कम कीमत पर वापस खरीदते हैं, जिससे लाभ होता है। यदि भविष्य में वास्तव में मूल्य कम हो जाता है, तो आप बॉन्ड CFD के साथ पैसे में व्यापार समाप्त कर देंगे। यदि बॉन्ड का मूल्य आपको आश्चर्यचकित करता है और विपरीत दिशा में बढ़ता है, तो आप अंतर के लिए जिम्मेदार होंगे। दूसरे शब्दों में, आप ट्रेड पर पैसे खो देंगे।
यह ध्यान देने योग्य है कि बॉन्ड के साथ आपका लाभ या हानि उस पूंजी तक सीमित नहीं है जिसे आप ट्रेड के लिए आगे रखते हैं। लीवरेज आपको पोजीशन खोलने के लिए ट्रेड वैल्यू का सिर्फ़ 10% लगाने की अनुमति देता है। हालाँकि, अगर ट्रेड आपके खिलाफ़ जाता है, तो आप बॉन्ड की पूरी राशि के लिए ज़िम्मेदार हैं, न कि सिर्फ़ आपके द्वारा निवेश किए गए 10% के लिए।
अगर ट्रेड आपके खिलाफ़ जाने लगे तो ब्रोकर मार्जिन कॉल पर ज़ोर दे सकते हैं। पोजीशन को खुला रखने के लिए पूंजी की ज़रूरत होगी, ऐसा न करने पर इसे बंद कर दिया जाएगा और आपकी निवेश की गई राशि जब्त कर ली जाएगी। आपकी जानकारी के लिए, अगर आपको एक विशिष्ट लीवरेज वैल्यू दी गई है, तो अपनी मार्जिन आवश्यकता की गणना करना आसान है। इस मामले में, 10:1 लीवरेज = 1/10 मार्जिन आवश्यकता।

सीएफडी बांड लीवरेज के साथ क्यों उपलब्ध हैं?

लीवरेज आपकी पूंजी की ट्रेडिंग शक्ति को कई गुना बढ़ा देता है। यूएस 5Y टी-नोट के मामले में, 10:1 का लीवरेज उपलब्ध है। इसका मतलब है कि आपके हर $1 के पैसे से, आप $10 मूल्य के यूएस 5Y टी-नोट बॉन्ड का व्यापार कर सकते हैं। यह किसी भी व्यक्तिगत व्यापार में निवेश करने के लिए आवश्यक पूंजी को 10 के गुणक से कम कर देता है।
एक तरह से, यह एक प्रभावी पोर्टफोलियो विविधीकरण रणनीति के रूप में कार्य करता है। अपनी पूंजी का बहुत अधिक हिस्सा मुट्ठी भर परिसंपत्तियों में केंद्रित करना बेहद जोखिम भरा है। लीवरेज्ड ट्रेड का उपयोग करके, आप अपनी पूंजी को CFD फॉरेक्स, CFD शेयर, CFD इंडेक्स, CFD ETF और CFD बॉन्ड जैसे विभिन्न वित्तीय साधनों में फैला सकते हैं।
जब आप लीवरेज्ड ट्रेड का उपयोग करके बॉन्ड के मूल्य आंदोलन पर सट्टा लगाते हैं, तो आप बढ़े हुए मुनाफे की संभावना के लिए भी अनुमति देते हैं। जबकि कुछ व्यापारी वास्तव में CFD के साथ पैसे कमाते हैं, तकनीकी और मौलिक विश्लेषण का उपयोग करके सावधानीपूर्वक और व्यवस्थित योजना आपके जीत/हार अनुपात को बेहतर बना सकती है। सट्टेबाजी चुनौतीपूर्ण है, विशेषकर इसलिए क्योंकि वित्तीय बाजारों में सबसे चतुर व्यापारियों को भी आश्चर्यचकित करने की अद्भुत क्षमता होती है।

क्या बांड ट्रेडिंग में जोखिम है?

भले ही बॉन्ड सरकार द्वारा समर्थित हों, लेकिन बॉन्ड का व्यापार करते समय हमेशा कुछ हद तक जोखिम रहता है। एक बात के लिए, हर चीज की कीमत समय के साथ बढ़ती है - इसे मुद्रास्फीति के रूप में जाना जाता है। जब आपका प्रारंभिक निवेश - बॉन्ड का अंकित मूल्य भविष्य में आपको वापस किया जाता है, तो निश्चित रूप से इसमें उतनी क्रय शक्ति नहीं होगी जितनी तब थी जब आपने बॉन्ड के लिए भुगतान किया था।
असली मुद्दा यह है कि क्या मुद्रास्फीति की ताकतें ब्याज को खा जाएंगी, जिससे आपने जो भी लाभ कमाया है वह खत्म हो जाएगा। यदि आपको बॉन्ड को परिपक्व होने से पहले बेचना है, तो ब्याज दर का जोखिम दांव पर है। इसलिए CFD ट्रेडिंग बहुत अधिक समझदारी है। यह एक अल्पकालिक विकल्प है जो मुद्रास्फीति के जोखिम को समाप्त करता है और आपको आसानी से ऊपर या नीचे की ओर मूल्य आंदोलनों पर अटकलें लगाने की अनुमति देता है।
बॉन्ड ट्रेडिंग और ब्याज दरों के विषय को बंद करने के लिए एक और महत्वपूर्ण बिंदु। बॉन्ड की कीमत और ब्याज दर के बीच एक विपरीत संबंध है। जब ब्याज दरें अधिक होती हैं, या बढ़ रही होती हैं, तो बॉन्ड की कीमतें कम होती हैं।
जब ब्याज दरें कम होती हैं, या गिरती हैं, तो बॉन्ड की कीमतें अधिक होती हैं। चूँकि बॉन्ड पर ब्याज दर - कूपन दर - तय होती है, इसलिए ब्याज दरों में गिरावट से बॉन्ड की मांग बढ़ जाएगी। इसी तरह, ब्याज दरें बढ़ने पर तय ब्याज दरें कम आकर्षक होती हैं, जिससे बॉन्ड की कीमत कम हो जाती है!